Типы торговых стратегий: трендовые, контртрендовые, арбитраж, HFT

В этом разделе вы изучили основы скальпинга и базовые принципы технического анализа.
Однако существует множество других торговых стратегий, каждая со своими преимуществами, рисками и требованиями к навыкам.

а) Трендовые стратегии (Trend Following):

Суть: идентификация устойчивого направления движения цены и торговля в его направлении до появления признаков разворота.

Ключевые концепции для изучения:

1. Определение тренда на разных таймфреймах

2. Точки входа на откатах в рамках тренда

3. Использование скользящих средних для идентификации тренда

4. Трендовые каналы и их торговля

5. Управление позицией в сильном тренде (пирамидинг, трейлинг-стопы).

Преимущества: потенциал для крупной прибыли в сильных трендах, относительно простая логика.

Недостатки: убыточность в боковых рынках, психологически сложно держать позиции против коррекций.

б) Контртрендовые стратегии (Mean Reversion):

Суть: предположение, что цена имеет тенденцию возвращаться к среднему значению после чрезмерных отклонений.

Ключевые концепции:

1. Определение перекупленности и перепроданности

2. Использование осцилляторов (RSI, Stochastic) — индикаторов, которые помогают определить моменты перекупленности и перепроданности, то есть ситуации, когда цена отклонилась слишком далеко от своего среднего значения и может начать возвращаться обратно

3. Торговля в боковых диапазонах (range trading)

4. Идентификация экстремумов для разворотной торговли

5. Bollinger Bands и отклонения от средней — индикатор, который показывает нормальный диапазон колебаний цены вокруг среднего значения и помогает выявлять моменты, когда цена ушла слишком далеко от этого диапазона и может начать возвращаться обратно.

Преимущества: высокий винрейт в боковых рынках, когда цена длительное время движется в диапазоне между уровнями поддержки и сопротивления, не формируя устойчивого восходящего или нисходящего тренда, частые торговые возможности.

Недостатки: риск поймать начало сильного тренда, необходимость жёстких стоп-лоссов.

в) Арбитраж:

Суть: извлечение прибыли из ценовых различий одного актива на разных биржах или между связанными инструментами.

Типы арбитража:

• Межбиржевой — покупка на одной бирже, продажа на другой

• Треугольный — использование разницы в обменных курсах между тремя валютами

• Статистический — торговля коррелированными активами при отклонении от нормального соотношения

• P2P арбитраж — использование разницы цен между P2P-площадками и биржами.

Особенности:

• Требует значительного капитала

• Маржа прибыли обычно мала (1-3%), но риски минимальны

• Необходимо учитывать комиссии переводов и скорость транзакций

• Конкуренция с автоматизированными ботами.

Риски:

• Изменение цены во время перевода средств между биржами

• Задержки в транзакциях блокчейна

• Внезапные изменения комиссий

• Блокировка вывода на одной из бирж.

г) Высокочастотная торговля (HFT):

Суть: использование алгоритмов для совершения большого количества сделок за доли секунды, извлекая прибыль из микро-движений цены.

Важное предупреждение: HFT требует:

• Профессионального программирования

• Дорогостоящей инфраструктуры (сервера рядом с биржевыми, специальные каналы связи)

• Глубоких знаний микроструктуры рынка

• Значительного капитала.

Для начинающих это направление не подходит. Изучение HFT имеет смысл скорее для понимания, как работают крупные игроки рынка и как их действия влияют на краткосрочные движения цены.

д) Позиционная торговля (Position Trading):

Суть: удержание позиций от недель до месяцев на основе фундаментального и технического анализа долгосрочных трендов.

Ключевые элементы:

• Фундаментальный анализ проектов (технология, команда, применение)

• Макроэкономические факторы, влияющие на криптовалюты

• Построение диверсифицированного портфеля (распределение капитала между несколькими активами для снижения риска)

• Использование широких стоп-лоссов или их отсутствие

• Психологическая устойчивость к временным просадкам 20-30%.

е) Breakout Trading (торговля пробоев):

Суть: вход в позицию при пробое ключевых уровней или графических формаций в расчёте на сильное движение.

Что изучить:

• Идентификация качественных пробоев vs ложных

• Подтверждение пробоев объёмом

• Выбор целей после пробоя (измеренное движение)

• Управление риском при торговле пробоев

• Пробои после консолидации vs трендовые пробои.

ж) News Trading (торговля на новостях):

Суть: извлечение прибыли из резких движений цены после выхода важных новостей.

Особенности:

• Требует исключительно быстрой реакции

• Высокая волатильность и проскальзывание

• Необходимость понимания, какие новости влияют на рынок

• Риск попасть в ложное движение (первая реакция часто разворачивается).

Для начинающих рекомендуется избегать торговли непосредственно во время выхода новостей, но важно знать график выхода экономических данных, чтобы не попасть в позицию перед важным событием.

з) Как выбрать подходящую стратегию

Факторы выбора:

• Доступное время для торговли (внутридневная vs позиционная)

• Психологический склад (комфортно ли держать позиции долго или нужны быстрые результаты)

• Размер капитала (некоторые стратегии требуют большего депозита)

• Технические навыки (способность программировать, использовать сложные инструменты)

• Толерантность к риску и просадкам.

Тип стратегии	Доступное время для торговли	Психологический склад	Размер капитала	Технические навыки	Толерантность к риску и просадкам
Трендовые	Подходят при ограниченном времени; возможна позиционная и свинг-торговля	Комфорт с ожиданием результата; готовность переносить серии убыточных сделок	Небольшой или средний депозит	Базовый технический анализ	Умеренная; возможны просадки в боковых рынках
Контртрендовые (Mean Reversion)	Требуют активного участия; чаще внутридневная торговля	Комфорт с быстрыми решениями и частыми сделками	Желателен запас капитала	Работа с индикаторами и фильтрами	Повышенная; риск резких просадок при начале тренда
Арбитражные	Значительные затраты времени на настройку и контроль; возможна частичная автоматизация	Рациональный, процессный подход	Средний или крупный депозит	Продвинутые навыки (API, автоматизация)	Низкая рыночная, но есть операционные и технические риски
Высокочастотная торговля (HFT)	Очень высокие требования по времени на разработку и поддержку	Системное, техническое мышление	Крупный капитал	Высокие: программирование, инфраструктура	Высокие технологические и конкурентные риски

Рекомендуемый подход

1. Исключите стратегии, которые не соответствуют Вашему доступному времени, размеру капитала или техническим навыкам.

2. Из оставшихся выберите одну простую стратегию (например, трендовую на дневных графиках).

3. Изучите выбранную стратегию досконально и протестируйте её минимум на 100 сделках.

4. Рассматривайте другие подходы только после получения стабильных результатов по текущей стратегии.

5. Не совмещайте противоположные стратегии (трендовую и контртрендовую) на одном счёте.

6. Если Вы хотите тестировать несколько подходов, ведите отдельные счета для каждой стратегии.